O achiziție a unei fuziuni pe una dintre acțiunile dvs. are adesea un profit rapid și mare
Dacă dețineți un stoc care este parte la o fuziune, ar trebui să fiți un investitor foarte fericit dacă aveți un stoc în compania achiziționată. Dacă fuziunea este plătită cu numerar sau cu acțiuni, în majoritatea cazurilor veți obține un profit bun (prima de cumpărare medie este de 25%) în comparație cu prețul acțiunilor înainte de anunțul de fuziune. Tipul de cumpărare - stoc, numerar sau o combinație - vă va afecta atît impozitele, cît și deciziile de investiții în curs de desfășurare.
De ce Companiile Merge
Fuziunea tipică a pieței de valori se întâmplă atunci când o companie mare cumpără una mai mică pentru a crește afacerea mare și mai mare. Oferta pentru compania mică vine de obicei cu un preț de cumpărare semnificativ mai mare decât prețul curent al acțiunilor, oferind investitorilor companiei mici un motiv bun pentru a merge împreună cu fuziunea și de acord să își schimbe acțiunile în fuziune. Oferta unei societăți mai mici de a fuziona întreprinderi poate fi sub forma unei valori în numerar per acțiune, a acțiunilor societății absorbante sau a unui pachet combo și a unei oferte de numerar.
Numerar pentru acțiunile dvs.
Dacă oferta de fuziune pentru una dintre acțiunile dvs. vine ca un buy-out total, poți să-ți vinzi acțiunile imediat după ofertă sau să aștepți până când fuziunea se va închide, iar banii vor fi efectiv plătiți pentru acțiunile tale. Anunțul privind fuziunea va include o dată de finalizare prevăzută. Prețul acțiunilor va urca aproape de valoarea ofertei de numerar, aproape imediat după ce oferta de cumpărare a devenit publică. Cu toate acestea, s-ar putea să dureze câteva luni până când tranzacția va fi finalizată și veți primi banii în cazul în care vă așezați la acțiuni. Câteva motive pentru a păstra acțiunile includ așteptarea unui război de licitare pentru a ieși și obțineți mai mult pentru acțiunile dvs. sau pentru a împinge factura de chitanță și taxa în anul următor. În cazul în care fuziunea implică schimbul de acțiuni al societății de cumpărare pentru acțiunile pe care le dețineți, decizia de luare a deciziilor se concentrează pe potențialul investițional al afacerii care achiziționează și dacă doriți să dețineți acțiuni în compania care absorb compania în care sunteți în prezent investit. Un avantaj al unei fuziuni de acțiuni este faptul că primiți noile acțiuni fără taxe, cu costul bazat pe vechile acțiuni care se transferă la noul - pentru dvs. - stoc. Dacă vindeți acțiuni - fie înainte, fie după închiderea fuziunii - veți avea un câștig sau o pierdere impozabilă în funcție de ceea ce ați plătit inițial pentru acțiunile dvs. din compania achiziționată.
Numerar și stoc
oferta de fuziuni în numerar poate părea ca cea mai bună din ambele lumi - obțineți acțiuni ale companiei achizitoare plus numerar în contul dvs. de brokeraj. Partea complicată a acestui tip de tranzacție vine cu raportarea fiscală. Trebuie să includeți în declarația dvs. fiscală cea mai mică dintre numerarul pe care l-ați primit sau câștigul dvs. din stoc pe baza valorii fuziunii. Dacă nu aveți nici un câștig, veți obține numerarul practic fără impozite și baza de cost transferuri la noile acțiuni. Dacă lucrurile se complică prea mult, puteți să vă vindeți acțiunile înainte de fuziune, să puneți banii pentru a lucra într-un alt stoc care vă place și să vă revendicați câștigul sau pierderea atunci când depuneți impozite.
