Fondurile de hedging pot fi gestionate de o singură persoană, în timp ce fondurile de capital privat implică în general echipe. sunt grupate sub umbrela de investiții alternative, există diferențe esențiale în modul în care funcționează. Fondurile de hedging utilizează strategii de investiții - adesea pentru a câștiga un profit rapid - pe clase de active. Firmele cu capital privat sunt factori de decizie. Ei investesc capital în întreprinderi din sectorul privat. Capitalul propriu privat este, de asemenea, folosit pentru a aduce companiilor care, odată tranzacționate pe piața bursieră publică, în domeniul privat, unde întreprinderile se confruntă cu mai puțină atenție din partea investitorilor publici.
Strategia
Fondurile de hedging sunt gestionate de comercianții de pe piață. Acești profesioniști în domeniul investițiilor se deplasează în și din fondurile financiare care caută cele mai bune profituri posibile. Gestionarii fondurilor de hedging iau mari riscuri pe piețele financiare pentru a genera profituri mari. Firmele cu capital privat investesc în întreprinderi fie prin cumpărarea acestora în mod definitiv, fie prin achiziționarea de active selectate. Deseori, întreprinderile în care investițiile private fac investiții sunt tulburate, iar investitorii încearcă să-și îmbunătățească performanța utilizând propriile expertize. În cele din urmă, firmele cu capital privat caută o strategie de ieșire prin care vinde investiții către companii strategice sau caută o ofertă publică inițială.
Taxe
Înainte de criza financiară din 2008, atât societățile cu capital privat, - taxarea investitorilor cu 2 la sută din activele gestionate și cu 20 la sută pentru performanță. Ambele grupuri de administrare a activelor au fost dispuse să facă anumite compromisuri în urma recesiunii, când performanța investițiilor a suferit. Firmele cu capital privat au început să direcționeze către investitori o medie de 83% din comisioanele pe care le-au câștigat de la societățile de portofoliu, cu 13% mai bune decât zilele dinaintea crizei, potrivit unui articol din 2011 pe site-ul "The Economist". În 2008, la începutul crizei financiare, anumite fonduri de hedging au redus comisioanele cu 1% și 5% pentru management și performanță, potrivit unui articol din 2008 de pe site-ul Bloomberg
Lichiditate
Lichiditatea reprezintă un bun capacitatea managerului de a accesa numerar. În timp ce fondurile de investiții private și fondurile speculative sunt ambele considerate a fi mai puțin lichide decât vehiculele tradiționale de investiții, fondurile de capital privat sunt cele mai puțin lichide din cele două, potrivit concluziilor Consiliului Consultativ privind planul de asistență socială și de pensii al angajaților citat pe site- în 2011. În plus, valoarea curentă a activelor este mai greu de evaluat într-un portofoliu de acțiuni private față de un fond de hedging, datorită naturii activelor pe care le dețin fondurile de capital privat.
Returnă
