Alocați strategic stocurile și obligațiunile pentru a minimaliza riscurile.
Când economisiți pentru pensionare, este important să nu puneți toate ouăle într-un singur coș. Alegerea mai multor tipuri de vehicule de investiții vă va permite să minimalizați riscurile și să maximizați profitul. Stocurile și obligațiunile sunt cele două tipuri de investiții cele mai comune pe care le puteți lua în considerare. Înțelegerea modului în care acțiunile și obligațiunile funcționează vă vor ajuta să alocați pentru pensionare.
Definiție
Pe scurt, acțiunile sunt acțiuni, în timp ce obligațiunile sunt datorii. Un stoc este un fel de investiție pe care una o achiziționează sub formă de titluri sau acțiuni într-o corporație. În momentul înființării societății, acționarii își declară dreptul de proprietate asupra activelor societății și câștigurile viitoare prin intermediul certificatelor de acțiuni. O obligație, pe de altă parte, este similară cu un IOU, care este o garanție a datoriei, o factură, o notă sau o datorie obligatorie. Achiziționarea unei obligațiuni de la un emitent, care include guvernul, municipalitatea, corporația și agenția federală, este ca și cum ați împrumuta bani emitentului. Emitentul, la rândul său, oferă o obligațiune care promite plata unei rate a dobânzii specificate pe durata de viață a obligațiunii. În plus, emitentul obligației restituie și valoarea nominală (principalul) obligațiunii la scadență.
Tipuri de stocuri
Stocurile vin în două clasificări de bază - comune și preferate. Acțiunile comune permit acționarilor să primească dividende și să voteze în cadrul reuniunilor acționarilor. Stocurile preferate fac exact contrariul. Acționarii nu au dreptul să voteze. Cu toate acestea, acționarii au o pondere mult mai mare în ceea ce privește revendicarea activelor și câștigul de profit.
Tipuri de obligațiuni
Cele patru tipuri comune de obligațiuni includ titluri de stat americane, obligațiuni municipale, obligațiuni corporative și titluri garantate cu ipotecă. Eliberat de Departamentul de Trezorerie al SUA, obligațiunile guvernamentale americane obligă guvernul să plătească titularului de obligațiuni o sumă de bani (inclusiv dobânda câștigată) la intervale specificate și să restituie valoarea nominală totală sau principalul la scadența obligațiunii. De asemenea, cunoscut sub numele de "munis", obligațiunile municipale provin de la guvernele de stat sau locale pentru finanțarea proiectelor civice. Obligațiunile corporative sunt titluri de creanță emise de societăți susținute de corporații individuale pentru a mobiliza capital. O garanție garantată cu ipotecă provine din împărțirea datoriei ipotecare și din vânzarea ei ca titluri de obligațiuni individuale. Dintre cei patru, o garanție ipotecară are cel mai mare risc și plătește periodic principalul și dobânda, spre deosebire de alte tipuri de obligațiuni care plătesc principalul la scadență.
Beneficii și avantaje
În comparație cu portofoliile de obligațiuni, investițiile în acțiuni produc randamente mai mari. Un stoc vă oferă o cotă de proprietate într-o companie. Când aveți acțiuni într-o companie, sunteți acționar, ceea ce înseamnă că aveți o creanță asupra activelor companiei, precum și drepturile de vot în materie de societăți. Pe de altă parte, portofoliile de obligațiuni sunt, în mod considerabil, solide. Investițiile în obligațiuni sunt mai puțin riscante decât investițiile în acțiuni. Spre deosebire de acțiuni, obligațiunile garantează plata, nu numai a dobânzilor, ci și a valorii nominale inițiale.
Riscuri și returnări
În general, acțiunile oferă o rentabilitate mai mare decât obligațiunile; cu toate acestea, ele au și riscuri mai mari decât obligațiunile. Cei mai agresivi investitori aleg acțiuni, în timp ce cei conservatori aleg obligațiuni. Este recomandabil ca, dacă sunteți dispus să vă asumați riscul, ar trebui să începeți cu un portofoliu de piață diversificat. Încercați să "formați" în jos riscul total prin adăugarea de venituri fixe la mix. Evaluați spectrul de risc-return prin amestecarea stocurilor și obligațiunilor. Dacă un portofoliu mai riscant deține acțiuni cu valoare 100 și portofoliul cel mai puțin volatil deține obligațiuni procentuale 100, puteți încerca să efectuați alocări standard de obligațiuni cum ar fi 80 procente, combinate cu obligațiuni procentuale 20, stocuri 60 procentuale combinate cu obligațiuni procentuale 40, acțiuni combinate cu obligațiuni procentuale 40 și acțiuni 60 procentuale combinate cu obligațiuni procentuale 20. Comparați randamentul mediu anual și volatilitatea fiecărei combinații pe baza performanței istorice a portofoliului care se poate repeta în viitor. Analizând riscul de întoarcere vă va ajuta să vizualizați gama de rezultate potențiale bazate pe cât de agresivă este strategia dvs.
